前韦尔斯法戈顾问声称,银行向他们施加向他们销售向高净值投资者收取更高费用的产品

根据雅虎财务曾经在私人银行财富管理部门工作的许多富国银行(WFC)顾问声称,该公司促使他们将客户资金置于向客户收取更高费用的投资中。前银行雇员争辩说,他们被迫交叉销售产品和费用,以否则不必支付的费用。

雅虎财务报道说,有内部公司文件验证了前雇员的主张。媒体说,它与许多前顾问进行了访谈。

据报道,前井中Fargo顾问被鼓励将客户的资金放入复杂的产品和单独管理的帐户中。顾问声称,他们被告知,如果他们不符合某些产品的销售配额,他们的薪酬将会受到影响。

重要的是要注意,任何将其利益置于客户的顾问的顾问都违反了他们的专业义务,以将客户的最大利益放在首位。

增加的费用赚了富国银行,同时使客户付出了更多钱


雅虎财务报道说,该公司有一份演示文件,该文件指示私人银行顾问确保为每个投资策略师,必须“至少有4次私人安置购买”。此外,每个投资策略师必须“至少有3个新的第三方单独管理帐户”。顾问被告知,必须有超过500,000美元的股票的账户中有20%必须提供期权策略。

虽然选项策略可能适合某些客户,但期权不适合许多(如果不是大多数)投资者。期权带有的附加费用大大超过了平均资产费用。这样的费用意味着公司的收入更多。

但是,该银行声称,在大多数情况下,客户获得了基金费用的折扣,只有“少数某些资金”支付富国银行的薪酬赔偿。该公司表示,这些费用已向已同意他们的客户披露。

单独管理的帐户还收取大量增加的费用。例如,根据前顾问的说法,该公司还向某些客户经纪委员会收取费用,除了他们支付投资组合管理的年度费用外。

在称为“客户发现评论”的会议中,客户被告知他们可能会从更多的服务或产品中受益。这些前顾问与其他人一起认为,这是另一种销售尝试,而不是为帮助客户进行的评论。

此外,前Fargo顾问表示,银行规则意味着它们还必须通过抵押,贷款和财富规划产品来创造进一步的业务,无论这些银行服务和产品是否符合客户的最大利益。

富国银行顾问向政府提出投诉

今年年初,该公司在一份证券文件中宣布,该银行董事会正在调查其财富和投资管理业务是“不适当的转诊或建议”bob200体育。

The disclosure came two months after two of the company’s financial advisers sent a complaint to the U.S. Securities and Exchange Commission (“SEC”) detailing their concerns with how the bank worked with its wealth-management clients and six months after four other financial advisers sent a similar letter to the SEC and the Department of Justice.

可悲的是,随着银行和经纪公司试图恢复其名称,有关富国银行及其咨询业务的这种负面信息已在过去几年中变得司空见惯。

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富国银行(Wells Fargo,雅虎金融,2018年8月21日

举报人细节韦尔斯·法戈财富管理困境,《华尔街日报》,2018年7月27日

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