U.S.商会希望证交会改革内部审判

美国商会正在调用美国bob200体育证券交易委员会改革内部测试方式分庭希望监管者制定统一策略,规定何时应进行这类审判,修改规则允许更多审前发现,并启动程序允许被告质疑内部地点选择

批评者认为SEC行政审判违反《宪法》,因为发现有限,没有陪审团不允许表示反诉,也不允许反诉个人要对行政法法官的裁决提出上诉,必须先到委员会,然后才能向巡回上诉法院上诉。

自2010年Dodd-Frank法生效以来,SEC更多地使用内部审判机制,由它的一名法官主持。商会担心这会引起严重的公平问题游说集团提出了近40条建议,包括SEC修改某些最后期限并更新规则

分庭认为,主持SEC内部法院的某些规则不再适合某些复杂案例,例如那些涉及内幕交易的案件。需要更多精简调查,修改Wells通知过程,减少监管者重复努力,并澄清SEC在执法行动中认罪的政策

商会并非唯一关注证交会使用内部法院系统者一些人担心内部审判会增加委员会优势

从2010年10月至2015年3月报告华尔街日报监管者胜过90%的被告 由自身法官主持SEC案例提交联邦法院 监管者成功率下降69%行政法法官是证交会雇员时也存在公正问题。杂志文章中还引用Cornestone研究报告本财政年度前半段内,

调控者称它不使用自己的评委来赢得更多案例SEC执行主管Andrew Ceresney回答分组报告说,他认为执行建议会“大大削弱”机构保护投资者的能力

数例立案试图挑战SEC决定向自己的法官提交案件上月一位联邦法官发布初步强制令 停止SEC行政案例 引用合宪性监管者指控格鲁吉亚房地产开发商Charles Hill内幕交易并从2011年股票交易中获利近750 000美元

Hill回答称禁止救济是适当的 停止过程他认为违宪这是首次联邦法院不支持委员会

区法院法官拒绝金融家Lynn Tilton的法律请求,管理父权伙伴的Tilton被控窃取投资人委员会称,她和她的公司错误地收取近2亿美元支付费和规费。

吾族机构投资者欺诈问题律师SSEK伙伴集团帮助数千名投资者补偿损失

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U.S.商会批评证交会院华尔街杂志,2015年7月15日