LPL Financial,富国银行(Wells Fargo)和Raymond James支付投资者的退休帐户和慈善机构对共同基金的过高超过30美元

美国金融业监管局说,LPL Financial LLC (LPLA),Raymond James & Associates (RJF)Raymond James的金融服务,Wells Fargo Advisors LLC (Wells)和富国银行(Wells Fargo Advisors的金融网络,公司必须支付超过30美元返还+客户感兴趣的影响时,企业没有放弃共同基金销售费用一定的退休和慈善账户。根据自我监管组织,2009年7月至2014年底金融公司要么不当多收了某些投资者购买类共同基金股份或卖掉类B或C而不是股票。后两个正在进行,后端费用高。

共同基金通常提供不同的共享类出售。每个班级都有自己的销售费用及收费。虽然A股初始销售费用,他们通常年费低于B和C类股票。但是,共同基金通常会放弃类销售费用当卖给慈善机构和一些退休账户。

经纪自营商提供这些豁免退休和慈善计划账户在有限的条件下。豁免也在招股说明书中披露。然而,FINRA表示,在不同时期至少从2009年7月,公司实际上并没有放弃销售费用这些客户当他们得到了A股。

由于这个原因,认为该机构,在50000个符合条件的退休帐户和慈善组织支付销售费用A股或买其他股票类别,要求他们支付更高的费用和其他费用。FINRA表示,公司没有适当的监督这些共同基金的销售及其经纪人提供豁免折扣取决于即使他们没有良好的训练。

Raymond James定居,将支付8.7美元,富国银行将支付15美元,LPL Financial将支付6.美元。支付包括完整的归还给客户。然而,公司不需要缴纳罚款,因为他们自我报告他们的活动。

LPL还将支付返还客户,购买或购买共同基金没有适当的销售费用减免。那些有资格将使股票交易在1月1日2015时通过该公司将进入系统,程序,和培训相关的监督共同基金销售和豁免。

通过沉降经纪自营商不否认或承认这些指控。

去年,FINRA下令美国银行美林(Bank of America)单位支付24.4美元的赔偿和一个8美元的罚款来解决它不当起诉指控共同基金销售费用超过47000个慈善机构和退休金账户。罚款和赔偿除了64.8美元,美林已经偿还了。

地面读数说五年了早在2006年1月,美林没有给销售费用减免,曾承诺,很多账户。相反,该公司依靠其财务顾问,它据称监督不当,提供豁免。

由于这个原因,认为FINRA,大约41000小型企业退休计划和6800 403 (b)退休计划账户和慈善机构不当支付销售费用类A股或购买其他股票类别,更高的费用。