瑞银Fails in Bid to Block $125M ARS Arbitration Case by Allina Health System

明尼苏达州的一名地方法院法官已下令Allina Health System提起的1.25亿美元的拍卖率证券仲裁案件针对bob200体育瑞银（瑞银）继续。

U.S. District Judge Michael Davis found that claimant Allina is indeed a UBS client even though the financial firm had argued that under Financial Industry Regulatory Authority rules ARS issuers are not underwriter customers. The Minnesota non-profit healthcare system had filed its securities claim over ARS it issued in October 2007 that were part of a $475 million bond issuance to finance renovations and remodeling, as well as refinance debt. UBS was its underwriter.

艾琳娜（Allina）辩称，市场在2008年崩溃，因为瑞银和其他金融公司停止支持竞标，以防止拍卖失败。医疗保健集团说，因此，它必须支付大量资金来再融资证券并在失去债券保险后进行更高的付款。bob200体育Allina声称瑞银没有正确地代表ARS市场风险，违反了其信托职责，并违反了州和联邦证券法。bob200体育

戴维斯法官在裁决中指出，在类似案件中，其他裁决拒绝了其他银行的论点，即根据FINRA规则，原告不被视为客户。只需要看上个月的美国第四巡回上诉法院决定让Carilion Clinic进行其ARS仲裁案件的决定花旗集团（C）和瑞银。戴维斯还拒绝了与Allina达成的协议，要求提交纽约法院或美国仲裁协会的任何争议。

相关的网络资源：

瑞银（UBS）因AIG基金销售失败而被英国罚款1470万美元，，，，Bloomberg, February 12, 2013

更多博客文章：
瑞银& Citi Do Have to Arbitrate Auction-Rate Securities Case Filed by Health Care Nonprofit Carilion Clinic，机构投资者证券博客，2013年1月31日bob200体育

尽管她参与了数十起证券案件，但经纪公司仍在清理纽波特海岸证券经纪人Bambbob200体育i I. Holzer的交易。，股票经纪欺诈博客，2013年1月10日

摩根士丹利·史密斯·巴尼（Morgan Stanley Smith Barney）由FINRA仲裁小组命令支付500万美元，，，，Stockbroker Fraud Blog, January 22, 2013