401(K)诉讼标签档案-投资者律师博客

爱德华·琼斯因401(K)计划费用过高再次被起诉

发表于:2016年11月21日 | 通过Shepherd Smith Edwards & Kantas律师事务所

另一群原告正在提起诉讼爱德华。琼斯指控该公司在其401(K)计划中收取过高费用和自我交易。在诉状中，这家经纪公司及其多名员工，包括管理合伙人威德尔(James Weddle)和财务顾问拜斯顿(Brett Bayston)，被指控违反了受托人义务，因为他们在有较便宜的同类基金时，却决定选择成本较高的共同基金。爱德华兹琼斯公司及其员工还被指控选择了“不合理”数量的风险投资选择，并参与了自我交易。

所谓的自营交易据称是通过其与多家基金公司的分销交易进行的，这些公司包括富兰克林邓普顿投资公司(Franklin Templeton Investments)、美国基金公司(American Funds)、贝莱德(BlackRock)和高盛(Goldman Sachs)。原告称，这些基金公司向爱德华•琼斯支付了收入分成费，以进入其“专属市场”(包括401(K)计划的参与者)，以及其针对散户投资者的经纪业务的“货架空间”。作为分配关系的一部分，Edward Jones在其Edward D. Jones & Co.的利润分享和401(K)计划中为基金公司提供了投资选择。

原告认为，这些分销关系影响了受托人的决策，最终导致参与者花费了数百万美元的过高费用。爱德华·琼斯的一位发言人表示，这些指控是不实的，该经纪自营商将进行“有力的辩护”。

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401K记录保管人因金融引擎所谓的付费游戏骗局而被起诉

发表于:2016年11月11日 | 通过Shepherd Smith Edwards & Kantas律师事务所

施乐人力资源解决方案公司现在是一个所谓的付费游戏骗局的被告，涉及金融引擎公司，该公司通过子公司金融引擎顾问公司提供投资咨询服务。根据拟议中的证券集体诉讼案件，涉及两家公司的付费游戏欺诈“阴谋”迫使福特汽车公bob200体育司(Ford Motor Co.)退休计划的参与者支付不合理和过高的费用。原告是福特计划的三名参与者。与401k相关的诉讼是陈德斯等人诉施乐人力资源解决方案．

根据起诉书，施乐涉嫌收受了金融引擎公司的“回扣”，作为交换，施乐将这家投资顾问/管理账户提供商纳入了自己的记录保存平台。原告认为，这两家公司之间的交易“错误地”抬高了金融引擎公司为其专业投资咨询服务收取的价格。他们指出，即使没有额外的费用，施乐也已经获得了一笔保存记录的费用。

原告表示，在2015年的付费游戏骗局中，参与者向施乐HR支付了580万美元的金融引擎服务费用，其中31%——180万美元支付给了施乐。原告称，2012年也发生了类似的支付。他们辩称，有关费用不是为两家公司向计划参与者提供的任何“实质性服务”而收取的。

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Voya在401(K)计划诉讼中被起诉，被指控收取投资咨询费

发表于:2016年9月14日 | 通过Shepherd Smith Edwards & Kantas律师事务所

Voya Financial Inc.是一项401(k)计划诉讼的被告过高的费用．据雀巢401(k)储蓄计划的一名参与者称，Voya和管理账户提供商Financial Engines达成了一项协议，允许Voya对与投资建议相关的服务收取过高费用，但没有披露这是双方协议的一部分。在帕特里克诉Voya金融公司案，原告声称违反了ERISA下的受托责任。

提出的集体诉讼称，Voya通过Voya退休顾问公司向参与者提供了一个咨询项目，但将该建议分包给了金融引擎公司。原告声称，尽管Voya没有提供与参与者通过该项目获得的建议相关的“实质性服务”，但该公司收取了据称它无权收取的费用。据称，Voya保留了“可观”的部分费用，并将部分费用交给了Financial Engines。

Voya否认有任何不当行为。

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摩根士丹利和爱德华·琼斯分别在401(K)计划诉讼中被起诉

发表于:2016年8月22日 | 通过Shepherd Smith Edwards & Kantas律师事务所

摩根士丹利(Morgan Stanley) 401(k)退休计划的一名前参与者正在起诉这家金融公司。原告指控自己进行交易，并收取过多的退休计划费用。罗伯特·帕特森(Robert Patterson)辩称，公司以牺牲员工的利益为代价来充实自己。该病例是帕特森诉摩根士丹利等人案。他声称违反了ERISA的受托责任。帕特森认为，由于涉嫌违规，从1月11日到4月14日，该计划参与者的退休基金遭受了数百万美元的损失。

他正在就所遭受的损失寻求集体诉讼，并希望该公司赔偿1.5亿美元。摩根士丹利401(k)计划包括几只摩根士丹利共同基金。根据诉状，这些基金遭受了“高昂的相对费用”和/或“糟糕的相对业绩”。尽管退休计划中包括了一些非所有权投资，但帕特森表示，这些投资的表现也很糟糕。

与此同时，爱德华兹·琼斯现在也是401(k)计划诉讼的被告。原告是一名计划参加者，他声称该公司使雇员支付过高的纪录保存和投资管理服务费用，据称导致数百万元的退休储蓄损失。拟议中的集体诉讼是麦克唐纳诉爱德华·琼斯公司等人案。

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401(K)计划诉讼指控Anthem收取过多资金

发表于:2016年1月6日 | 通过Shepherd Smith Edwards & Kantas律师事务所

Anthem Inc. 401(K)计划的参与者指责该计划的受托人违反了1974年《雇员退休收入保障法》(Employee Retirement Income Security Act)规定的受托责任。他们声称，受托人向Vanguard共同基金收取了过多的行政和投资管理费。先锋集团是该基金的记录保管人。

据原告称，该计划的受托人选择了“高价”的共同基金股票类别，而不是成本较低且该计划也可获得的同类股票。截至12月14日，Anthem的401(k)计划提供了11只Vanguard共同基金，包括机构和Admiral股票类别:Vanguard目标日期集体投资信托基金，一支由Touchstone Investments提供的基金，一支由Artisan Partners提供的基金，以及一支Anthem普通股基金。诉讼称，该计划中的每只基金收取的费用，都超出了安塞姆在其他类似基金中可以获得的费用。

Anthem 401(k)基金的参与者还认为，从2010年到2013年，Vanguard在记录维护相关服务上获得了过高的费用，当时该计划通过收入分成和硬通货费用，向每位参与者支付了约80- 94美元的记录维护费用。直到2013年9月，费用才降至42美元/参与者的固定年费。

原告认为，这一特殊计划的合理费用“外部限额”不应高于30美元。证券集体诉讼案还声称，该计划中没有bob200体育包括一只稳定价值基金，而是有一只产生“微观”回报的货币市场基金。

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